中國經(jīng)濟網(wǎng)北京9月22日訊 近日，國聯(lián)證券、國金證券近千億交易引發(fā)市場關注。國金證券股份有限公司（簡稱“國金證券”）控股股東長沙涌金（集團）有限公司（簡稱“長沙涌金”）與國聯(lián)證券股份有限公司（簡稱“國聯(lián)證券”）已簽署股份轉讓意向性協(xié)議，并且國聯(lián)證券將向國金證券全體股東發(fā)行A股來換股吸收合并國金證券。
如果此次并購最終獲得成功，這將是A股史上第一起上市券商合并案例。
9月20日周日下午，兩家券商均發(fā)布了籌劃重大資產(chǎn)重組停牌公告。然而，兩家券商股價卻于9月18日周五雙雙漲停，不禁引發(fā)投資者與市場熱議，質疑公告內(nèi)容疑似提前泄露，且當事各方是否涉嫌信披違規(guī)。
國聯(lián)、國金發(fā)布合并公告
9月20日下午，國聯(lián)證券、國金證券分別發(fā)布公告稱，國聯(lián)證券于2020年9月18日與長沙涌金簽訂了《股份轉讓意向協(xié)議》，擬受讓長沙涌金持有的國金證券約7.82%的股份。
同時，國聯(lián)證券與國金證券正在籌劃由國聯(lián)證券向國金證券全體股東發(fā)行A股股票的方式換股吸收合并國金證券。雙方于2020年9月18日簽署《吸收合并意向協(xié)議》。此次合并預計構成《上市公司重大資產(chǎn)重組管理辦法》規(guī)定的重大資產(chǎn)重組。
國聯(lián)證券、國金證券雙方表示，因收購與合并尚處于籌劃階段，存在不確定性，為保證公平信息披露，維護投資者利益，避免造成公司股價異常波動，經(jīng)向上海證券交易所申請，兩公司A股股票自2020年9月21日起停牌，預計停牌時間不超過10個交易日。
官網(wǎng)顯示，國聯(lián)證券創(chuàng)立于1992年11月，前身為無錫市證券公司，2008年5月通過改制更名為國聯(lián)證券股份有限公司，注冊資本23.781億元人民幣，2015年7月6日在香港聯(lián)合交易所上市（股票代碼：01456），2020年7月31日在上海證券交易所上市（股票代碼：601456）。
截至2020年7月31日，國聯(lián)證券第一大股東為無錫市國聯(lián)發(fā)展(集團)有限公司，持股數(shù)量為5.44億股，持股比例22.87%；第二大股東為國聯(lián)信托股份有限公司，持股數(shù)量為3.90億股，持股比例16.41%；第三大股東為無錫市國聯(lián)地方電力有限公司，持股數(shù)量為2.67億股，持股比例11.22%。
官網(wǎng)顯示，國金證券前身為成都證券，成立于1990年12月。國金證券于1997年8月7日在上交所上市（股票代碼：600109）。截至2020年6月30日，國金證券第一大股東為長沙涌金(集團)有限公司，持股數(shù)量為5.47億股，持股比例18.09%。
有投資者質疑是否存在內(nèi)幕交易
據(jù)中國基金報報道，在業(yè)內(nèi)看來，此次合并或與監(jiān)管收緊有關。9月14日，《關于實施金融控股公司準入管理的決定》、《金融控股公司監(jiān)督管理試行辦法》系列政策出臺，正式將非金融企業(yè)投資形成的金融控股公司納入監(jiān)管。國務院印發(fā)的《關于實施金融控股公司準入管理的決定》自11月1日起施行，明確經(jīng)批準設立的金融控股公司，由中國人民銀行頒發(fā)金融控股公司許可證，憑該許可證向市場監(jiān)督管理部門辦理登記，領取營業(yè)執(zhí)照。
值得注意的是，此次交易為國聯(lián)證券、國金證券近千億市值的合并。
據(jù)封面新聞報道，從財務數(shù)據(jù)來看，這場合并中，雙方量級差距較大。據(jù)今年半年報顯示，國金證券總資產(chǎn)達653.58億元，而國聯(lián)證券為369.32億元。另外，國金證券上半年營業(yè)收入及凈利潤分別為28.96億元、10.02億元，國聯(lián)證券分別為8.22億元、3.21億元。
以9月18日收盤數(shù)據(jù)計算，國聯(lián)證券股價為19.64元，市值467.1億。國金證券股價為15.29元，市值462.4億。若國聯(lián)證券在吸收合并國金證券后，總市值約為930億，在券商股中排13名，將有望沖入第一梯隊券商。
然而對于此次交易，有投資者質疑是否存在內(nèi)幕交易。
據(jù)每日經(jīng)濟新聞報道，讓不少投資者感到不可思議的是，就在周日下午公司公告發(fā)布之前的周五下午，兩家涉事券商國聯(lián)證券、國金證券突然“沒來由”地漲停，而這也觸發(fā)了當天下午券商板塊的集體上漲。截至9月18日收盤，A股券商板塊僅有3家券商漲停，分別是國金證券、國聯(lián)證券、浙商證券。
據(jù)北京商報報道，券商股里，國金證券和國聯(lián)證券并不屬于龍頭券商，估值也不是最便宜，技術圖形上也不是最好看，但是他倆卻能在9月18日午后以龍頭股的身份先后漲停，是簡單的巧合還是有資金有目的性的布局？此外，9月19日下午，一份疑似國聯(lián)證券擬合并國金證券并即將停牌的公告部分截圖在市場中流傳，如果為真實的，是不是已經(jīng)構成了信披違規(guī)，甚至有內(nèi)幕交易的嫌疑？
值得注意的就是，9月18日的證監(jiān)會例行發(fā)布會上，“吳某某”內(nèi)幕交易王府井案受到了通報。
證監(jiān)會新聞發(fā)言人常德鵬18日表示，內(nèi)幕交易是資本市場的“頑疾”，嚴重破壞公平交易原則，侵害投資者合法權益。證監(jiān)會將全面落實國務院金融委關于對資本市場違法行為“零容忍”的工作要求，著力構建行政處罰、刑事追責、民事賠償?shù)热婊⒘Ⅲw式的追責體系，持續(xù)加大對內(nèi)幕交易、財務造假等違法行為打擊力度，切實維護資本市場秩序，保護投資者合法權益。